지중해에 면한 면적 약 2km², 인구 38,857명의 소국 모나코에는 개인 소득세가 없습니다. 폐지된 것은 1869년——일본으로 치면 메이지 2년입니다. 재원은 카지노였습니다. 이후 150년 넘게 "소득세 제로"를 지켜 왔지만, 예외가 딱 하나 있습니다. 프랑스인입니다. 프랑스 국적 주민은 모나코에 살아도 프랑스에 소득세를 냅니다. 왜 그런 "국적으로 갈리는 세제"가 되었을까요. 카지노가 나라를 먹여 살린 19세기, 드골 대통령이 국경 봉쇄까지 했던 1962년 프랑스·모나코 위기, 그리고 세입의 50.3%를 부가가치세가 차지하는 현재까지——"세금 없는 나라"의 구조와 돈의 흐름을 1차 자료로 정리합니다. 아울러 일본인이 모나코로 이주해도 일본의 과세에서 쉽게 벗어날 수 없는 이유도 설명합니다.
구조: 무엇이 "제로"이고, 무엇에는 과세되는가
먼저 "모나코는 세금 제로"라는 통설을 모나코 정부의 공식 정보로 정리해 봅니다. 제로인 것은 주로 개인에 대한 직접세이며, 간접세는 분명히 존재합니다.
| 세목 | 모나코에서의 취급 |
|---|---|
| 개인 소득세 | 없음(1869년 샤를 3세의 칙령 이래. 다만 프랑스인은 예외——후술) |
| 부유세·재산세·주민세 | 없음(보유하고 있다는 것만으로 부과되는 세금이 없음) |
| 상속세·증여세 | 모나코 국내에 있는 재산에만 과세. 세율은 관계에 따라 달라져 배우자·직계(부모자식)는 0%, 형제자매 8%, 삼촌·조카 10%, 그 밖의 친족 13%, 친족 외 16% |
| 부가가치세(일본의 소비세에 해당) | 있음. 프랑스와 같은 과세 기준·같은 세율(표준 20%)로 과세 |
| 법인이익세(ISB) | 조건부로 있음. 매출의 25% 초과를 모나코 국외에서 버는 기업 등에 세율 25%(2022년 개시 사업연도부터. 2018년 이전에는 33.33%였고 단계적으로 인하) |
- 모나코에서 징수되는 유일한 직접세가 법인이익세(ISB)입니다. 상업·공업 활동을 하며 매출의 25% 초과가 국외에서 나오는 기업만이 대상이고, 모나코 국내에서 완결되는 사업에는 원칙적으로 부과되지 않습니다
- "일해서 번 급여·사업의 이익·배당에 개인으로서 세금이 붙지 않는다"——이것이 세계의 부유층이 모나코에 모이는 가장 큰 이유입니다. 다만 주택 가격은 세계 최고 수준으로 알려져 있어, "세금은 싸지만 생활비는 세계에서 가장 비싼" 나라이기도 합니다
왜 생겨났나: 카지노가 나라를 먹여 살린 1869년
모나코의 소득세 제로는 사상이 아니라 카지노의 수익에서 태어났습니다.
- 1863년——샤를 3세의 칙령으로 해수욕협회(SBM)가 설립되고, 사업가 프랑수아 블랑에게 도박의 50년 독점권이 170만 금프랑에 부여된다. 블랑은 독일의 온천지 바트홈부르크에서 카지노를 성공시킨 인물로, 몬테카를로 카지노 경영을 궤도에 올렸다
- 1868년——니스에서 오는 철도가 모나코까지 개통되어 유럽 전역의 부유층이 몰려든다. 카지노 수익이 급확대되어 국고가 넉넉해진다
- 1869년——샤를 3세가 칙령으로 주민에 대한 소득세(직접세)를 폐지. "국민에게서 세금을 걷지 않아도 카지노로 국가를 먹여 살릴 수 있는" 상태가 실현됐다
"카지노 손님에게 내게 하고, 주민에게는 과세하지 않는다"——19세기 말에는 카지노 관련 수입이 국가 수입의 대부분을 차지했다고 합니다. 카지노 지구는 개발을 주도한 샤를 3세를 따서 "몬테카를로(샤를의 산)"라 이름 붙여졌고, 소득세 제로와 함께 모나코를 "부유층의 낙원"으로 바꿨습니다. 참고로 모나코 국적자는 지금도 법률로 카지노 입장(도박 참가)이 금지되어 있습니다. 카지노는 어디까지나 "외국인에게서 수입을 얻는 장치"인 것입니다.
결과①: 화가 난 프랑스——1962년 프랑스·모나코 위기와 "프랑스인만 과세"
소득세 제로인 나라가 옆에 있으면, 고세율 이웃 나라에서 사람과 자산이 흘러들어옵니다. 프랑스 부유층이 모나코로 주소를 옮겨 세 부담을 피하는 움직임에 대해 1962년, 드골 대통령의 프랑스 정부가 태도를 강경화했습니다. 모나코를 사실상 "프랑스인의 조세 회피처"로 보고, 국경에 세관 검문을 두어 봉쇄하는 압력까지 가했다고 전해집니다. 전기·수도·통관을 프랑스에 의존하는 소국 모나코에는 저항할 여지가 없었고, 협상 끝에 1963년 5월 18일 프랑스·모나코 조세조약이 서명되었습니다.
| 조약의 주요 내용 | 의미 |
|---|---|
| 제7조: 1962년 10월 13일 시점에 모나코에 5년 이상 살았음을 증명할 수 없는 프랑스인은 프랑스 거주자와 마찬가지로 프랑스 소득세의 대상 | 즉 1957년 10월 13일 이후에 모나코로 이주한 프랑스인은 모나코에 살아도 프랑스에 소득세를 낸다. 그 이전부터의 오랜 주민만이 예외 |
| 제1〜2조: 모나코는 매출의 25% 초과를 국외에서 버는 기업에 대한 이익세(ISB)를 창설 | "모나코에 서류상의 회사만 두고 국외에서 사업한다"는 빠져나갈 구멍을 막는다. 앞서 언급한 ISB는 이 조약의 산물 |
- 이 "1957년 룰"은 지금도 살아 있습니다. 프랑스 세무당국은 현재도 모나코 거주 프랑스인에 대한 과세를 이 조약에 근거해 운용하고 있습니다
- 상속세에도 1950년 4월 1일의 프랑스·모나코 조약이 있어, 프랑스와의 사이에서 과세권이 조정되고 있습니다
- 결과적으로 모나코의 소득세 제로를 누릴 수 있는 것은 "프랑스인 이외의 외국인 주민과 모나코인"이라는, 세계에서도 드문 국적으로 갈리는 구도가 되었습니다. 이탈리아인도 영국인도 일본인도 대상이 될 수 있는데 이웃 나라 프랑스인만 대상 외——1963년의 힘 관계가 60년이 넘은 지금도 세제에 새겨져 있습니다
결과②: 지금의 재원——세입의 50.3%는 부가가치세, 카지노는 미미
"소득세 없이 국가가 돌아가는가"라는 의문에는 모나코 통계국(IMSEE)의 공식 데이터가 답해 줍니다. 2025년 모나코의 국가 세입은 24억 6,470만 유로(약 4,400억 엔)이며, 1억 7,970만 유로의 흑자였습니다. 세입 내역은 다음과 같습니다.
| 세입 항목 | 금액(2025년) | 구성비 |
|---|---|---|
| 부가가치세(TVA) | 12억 3,910만 유로(약 2,200억 엔) | 50.3% |
| 등기·등록 관련(부동산 이전세 등) | 3억 3,410만 유로 | 13.6% |
| 법인이익세(ISB) | 3억 650만 유로(약 550억 엔) | 12.4% |
| 국유 부동산 수입(임대료·주차장) | 2억 8,080만 유로 | 11.4% |
| 금융 수입 | 9,530만 유로 | 3.9% |
| 독점사업 허가료(SBM=카지노 포함·통신·전력가스·항만) | 6,260만 유로(약 110억 엔) | 2.5% |
| 기타(관세·담배·우표 등) | 1억 4,640만 유로 | 5.9% |
- 가장 큰 기둥은 부가가치세입니다. 모나코는 프랑스와 관세동맹을 맺어 프랑스와 동일 세율의 부가가치세를 부과하고 있습니다. 소득은 비과세라도 모나코에서 쓰이는 돈에는 20%의 세금이 붙습니다——초고급 호텔·레스토랑·부동산 거래가 집적된 나라에서는 이것이 강력한 세원이 됩니다
- 한때 국가 수입의 대부분을 차지했던 카지노는 SBM을 포함한 "독점사업 허가료" 전체로도 세입의 2.5%입니다. 카지노 국가의 시대는 이미 끝났고, 지금은 소비·부동산·기업이 모나코를 떠받치고 있습니다. 참고로 SBM은 지금도 국가가 자본의 64.2%를 쥐고 있는 국책기업이며, 종업원 4,436명으로 모나코 최대 고용주입니다
- 국가에는 헌법상의 준비기금(FRC)이 쌓여 있어 2025년 말 기준 80억 유로(약 1.4조 엔)입니다. 세입 3년분을 넘는 적립을 가진 건전 재정입니다
거주권과 조세피난처 비판: 살기 위한 문턱과 국제 규칙
모나코의 거주 자격(체류 허가증)은 "사는" 것이 아니라 정부 공식 절차로 신청합니다. 주요 조건은 다음 세 가지입니다.
- 주거——모나코 국내에 살 곳을 확보한다(구입·임차·가족 집에 동거 중 하나). 국토 약 2km²의 주택 가격은 세계 최고 수준으로 알려져 있어 실질적으로 가장 큰 문턱
- 자력——모나코 국내 은행이 발행하는 소정 양식의 잔고 증명, 고용 계약, 사업자 등록 등으로 "충분한 생활 자금"을 증명한다. 공식적으로 최저액 규정은 없지만, 은행 실무에서는 상응하는 예치(수십만 유로 규모)가 기준으로 여겨진다
- 경력——과거 5년간 살았던 나라의 범죄경력증명서(3개월 이내 발행)를 제출. EEA(유럽경제지역) 밖의 국적자——일본인 포함——는 먼저 프랑스의 장기 체류 비자(D형)를 취득한 뒤 신청한다. 최초 발급 수수료는 80유로
"조세피난처"라는 비판에 대해서는 국제적인 취급이 달라져 왔습니다. 모나코는 2000년대에 OECD로부터 "비협조적 조세피난처"의 하나로 꼽혔지만, 세무 정보 교환에 응하는 자세로 전환해 2009년에 명단에서 빠졌고, 2016년 7월에는 EU와 금융계좌정보 자동교환 협정에 서명했습니다. OECD의 공통보고기준(CRS)에 따라 모나코의 은행 계좌 정보는 각국 세무당국에 매년 자동으로 전송되고 있습니다. 현재 EU의 "조세에 관한 비협조적 국가·지역 목록"에 모나코는 게재되어 있지 않습니다. "계좌를 숨길 수 있는 나라"가 아니라 "세율이 특수할 뿐인 투명한 나라"로——이것이 국제 압력 속에서 모나코가 선택한 생존 전략입니다. 같은 구도는 UAE의 법인세 도입과 조세피난처의 종말에서도 자세히 다루고 있습니다.
일본인에게 관련된 경우: 모나코로 이주해도 일본의 세금은 따라온다
"모나코에 살면 세금 제로"——일본인에게 이 말은 그대로는 성립하지 않습니다. 일본의 과세는 주민등록 전출만으로 끝나지 않기 때문입니다.
- 비거주자로 인정되는지는 "생활의 본거지"로 정해진다——일본 소득세법상의 거주자·비거주자는 주민등록이 아니라 생활의 본거지가 어디에 있는지를 객관적 사실로 판정합니다. 가족이 일본에 살고 주요 자산이나 사업이 일본에 있으면, 모나코에 방을 빌려도 일본 거주자로서 전 세계 소득에 과세될 수 있습니다
- 출국 시에는 "국외전출 시 과세"——시가 합계 1억 엔 이상의 주식 등을 보유한 사람이 국외로 전출하면 매각하지 않았어도 미실현 이익에 소득세가 부과됩니다(2015년 창설. 담보 제공 등으로 납세 유예는 최장 10년). 참고로 "출국세"라는 통칭으로 불리는 국제관광여객세(2026년 7월부터 3,000엔)는 이것과 전혀 다른 세금입니다
- 상속세에는 "10년 룰"——피상속인이나 상속인(일본 국적) 중 어느 한쪽이 상속 개시 전 10년 이내에 일본에 주소를 가지고 있었던 경우, 국외 재산을 포함한 전 재산이 일본 상속세의 대상입니다. 모나코에 상속세가 없어도(배우자·직계는 0%) 가족이 함께 이주해 10년이 지날 때까지 일본의 상속세에서 벗어날 수 없는 설계입니다
즉 "모나코 이주로 절세"는 자산 규모·가족 구성·이주 후의 생활 실태까지 포함한 장기적인 이야기이며, 간단히 성립하는 것이 아닙니다. 반대로 해외 부유층이 일본으로 이주할 때의 세제는 외국인 부유층의 일본 이주와 세금에서 다루고 있습니다. 국경을 넘는 세무는 거주 판정·조세조약·출국 시 과세가 얽힌 전문 영역입니다. 실행하기 전에 반드시 국제 세무에 밝은 세리사 등과 상담하시기 바랍니다. 본 기사는 이주나 절세 스킴을 권하는 것이 아니라, 제도와 역사의 해설입니다.
오늘 할 일
오늘 할 일
- "○○국은 세금 제로"라는 이야기를 보면 어떤 세금 이야기인지(소득세·상속세·소비세·법인세)를 구분해서 읽는 습관을 들인다——모나코에도 소비세 20%·기업에 대한 이익세 25%는 있습니다
- 자신이 보유한 주식·투자신탁 등의 시가를 대략 합산해, 국외전출 시 과세의 기준인 "1억 엔"과의 거리를 파악해 둔다
- 해외 이주나 국외 재산이 얽힌 상속 예정이 조금이라도 있다면, 착수 전에 국제 세무를 다루는 세리사 상담을 검토한다
자주 묻는 질문
Q. 모나코로 이주하면 누구나 소득세가 제로가 되나요?
A. 모나코에는 개인 소득세가 없으므로, 정규 거주 자격을 얻은 외국인은 원칙적으로 모나코에서의 소득세 부담이 없습니다. 다만 프랑스인은 1963년의 프랑스·모나코 조세조약에 따라 1957년 10월 13일 이후에 이주한 경우 프랑스에 소득세를 냅니다. 또 일본인의 경우 일본의 비거주자로 인정되지 않는 한 일본 쪽에서 과세가 계속되므로, "이주하면 자동으로 제로"가 되지는 않습니다.
Q. 소득세가 없는데 모나코의 재정은 왜 유지되나요?
A. 모나코 통계국에 따르면 2025년 국가 세입 약 24.6억 유로 중 50.3%는 프랑스와 같은 세율(표준 20%)의 부가가치세입니다. 그 밖에 부동산 관련 등록세 13.6%, 국외 매출이 25%를 넘는 기업에 대한 이익세(세율 25%) 12.4%, 국유 부동산 수입 11.4% 등이 있으며, 2025년에도 약 1.8억 유로의 흑자였습니다.
Q. 모나코의 수입원은 지금도 카지노인가요?
A. 아닙니다. 카지노를 운영하는 SBM을 포함한 독점사업 허가료는 2025년 세입의 2.5%에 불과합니다. 19세기 말에는 카지노 관련 수입이 국가 수입의 대부분을 차지했다고 하지만, 현재의 기둥은 부가가치세·부동산·기업에 대한 과세입니다. 참고로 모나코 국적자는 법률로 카지노에서의 도박 참가가 금지되어 있습니다.
Q. 모나코는 조세피난처 블랙리스트에 올라 있나요?
A. 현재 EU의 "조세에 관한 비협조적 국가·지역 목록"에 모나코는 게재되어 있지 않습니다. 2000년대에는 OECD의 비협조적 조세피난처로 꼽혔지만 2009년에 해제되었고, 2016년에는 EU와 금융계좌정보 자동교환 협정에 서명했습니다. 공통보고기준(CRS)에 따라 계좌 정보가 각국 세무당국과 자동 교환되고 있습니다.
참고 링크(출처)
※ 수치는 2026년 8월 시점의 공표 자료에 근거합니다. 유로의 엔 환산은 1유로=180엔의 개산입니다. 모나코의 세입 내역은 IMSEE "Focus Finances publiques 2025"(2026년 5월 공표)에 따릅니다. 본 기사는 제도와 역사의 정보 제공이며, 해외 이주·절세의 권유가 아닙니다. 개별 세무 판단은 세무서·국제 세무에 밝은 세리사 등에게 확인하시기 바랍니다.
